¿Cómo creo un modelo de flujo de caja?

Existen muchas fórmulas para estimar los flujos de efectivo.

Un modelo de flujo de efectivo ayuda a los propietarios y gerentes a calcular el efectivo esperado de ciertas actividades comerciales. Estos modelos suelen ser diferentes para cada situación, ya que pocas actividades comerciales son exactamente iguales. Para crear un modelo de flujo de efectivo, los pasos incluyen seleccionar el marco de tiempo para medir, usar una fórmula para estimar las entradas y salidas de efectivo, decidir si usar o no un modelo de flujo de efectivo descontado y comparar los flujos de efectivo positivos con proyectos anteriores. Estos pasos son similares para cada situación modelo.

El uso de un modelo de flujo de efectivo descontado ayuda a estimar los flujos de efectivo futuros para varios años.

Los marcos de tiempo medibles son imprescindibles al medir el flujo de efectivo. En un tipo de sistema de gestión de proyectos, los propietarios y gerentes a menudo desglosarán los modelos de cada proyecto y los plazos específicos dentro de cada proyecto. Por ejemplo, un modelo de flujo de caja es común en las empresas de construcción. Las personas de estas empresas deben completar los proyectos en un plazo determinado; esto brinda una oportunidad para medir el flujo de efectivo sobre una base particular. El uso de un marco de tiempo específico ayuda a las empresas a crear un análisis más profundo para medir el proceso de flujo de caja general de la empresa.

Las fórmulas para estimar los flujos de efectivo ciertamente variarán. Una práctica común para este proceso es estimar los ingresos totales que recibirá una empresa y luego deducir los gastos necesarios para obtener estos ingresos. Por ejemplo, si cada miembro de una fuerza de ventas entrega un promedio de $ 25,000 dólares estadounidenses (USD) mensuales, entonces una empresa compararía cuánto cuesta contratar, capacitar y pagar a este nuevo miembro del equipo. La cifra restante es entonces el flujo de efectivo que se deja a la empresa para pagar los gastos y recompensar a los propietarios o accionistas con una ganancia.

El uso de un modelo de flujo de efectivo descontado ayuda a estimar los flujos de efectivo futuros para varios años. El valor de estas estimaciones debe basarse en los valores actuales en dólares para una comparación precisa con el dinero gastado en nuevos proyectos. Los propietarios y administradores estimarán los flujos de efectivo y los descontarán al monto actual en dólares utilizando una tasa de descuento, como el costo de capital relacionado con los fondos prestados. Este proceso es común porque le da un análisis cuantitativo al modelo que puede eliminar la subjetividad del error humano.

Los modelos comerciales permiten la comparación entre uno o más proyectos. Aunque cada proyecto es diferente, comparar la efectividad de los modelos puede ayudar a la empresa a refinar su proceso de modelado de negocios. Las comparaciones también ayudan a las empresas a descubrir qué proyectos generan los mayores retornos en efectivo. Los propietarios y gerentes también pueden ayudar a la empresa a diversificarse asumiendo proyectos que tienen bajo riesgo y bajos retornos en efectivo, que pueden compensar proyectos más riesgosos con retornos en efectivo cuestionables.